具体描述
《趋势永存——打败市场的动量策略》详细地介绍了一种操作简便、逻辑合理、鲁棒性强的动量策略，并给出了量化实现和回测建议。动量策略以理性的方式管理你的财富，它可以在某种程度上让你安全度过熊市。《趋势永存——打败市场的动量策略》讲的所有内容可以概括为一个简单的策略——“买入上涨的股票”。这个策略看起来可能并不新鲜，但《趋势永存——打败市场的动量策略》给大家提供了一个清晰和系统地管理动量组合的方案。
《趋势永存——打败市场的动量策略》构建的模拟系统数据考虑了现金分红、历史指数成分股、退市股票等细节对策略的影响，能够处理大量的数据, 并且把结果和分析展示给了读者。
《趋势永存——打败市场的动量策略》既适合新入股市的投资者，也适合有一定股市经验的投资者阅读和参考。
作者简介
安德烈亚斯 F. 克列诺（Andreas F. Clenow）是瑞士苏黎世ACIES资管的首席投资官和合伙人。在20世纪90年代的繁荣时期，作为一名成功的IT从业者，他在从事对冲基金事业之前曾在路透社担任股票和大宗商品定量分析师的全球主管。在创建和管理多个对冲基金后，Clenow现在负责所有资产大类的管理及交易。他也是畅销书Follow the Trend，《趋势交易》一书的作者，你可以通过他的网站www.FollowingTheTrend.com和他取得联系。
译者简介：
郑志勇，集思录副总裁、合晶睿智创始人。先后就职于中国银河证券、银华基金、方正富邦基金，从事金融产品研究与设计工作十余年。专注于产品设计、量化投资、资产配置相关领域的研究。尤其对于各种FOF、目标养老产品有着深入的研究，同时也编著十余本书籍。
目录信息
序言／1
动量投资策略／2
为什么写这本书／3
第2章
共同基金的问题／4
确保相互毁灭（Mutually Assured Destruction）／6
交易型开放式指数基金（ETF）／8
第3章
股票是最难的资产种类／11
群体压力／13
幸存者／14
分红处理／15
指数选择／18
市值／20
行业／21
第4章
趋势跟随在股票市场有效果吗／22
趋势跟随策略应用于股票市场的问题／27
标准趋势跟随策略应用于股票市场／28
历史最高模型／35
个股趋势跟随／38
趋势跟随语义／40
第5章
动量效应／41
动量投资背后的理由／43
系统方法的优势／44
第6章
市场趋势判断／46
第7章
股票排名／50
利用指数回归进行股票排序／52
附加条件／60
第8章
头寸规模／61
头寸再平衡／66
第9章
何时卖出／69
投资组合再平衡／70
第10章
一个完整的动量交易策略／72
具体的交易规则／73
第11章
交易策略／76
初始投资组合／77
头寸再平衡／81
组合再平衡／82
第12章
动量策略表现／84
第13章
策略历年回顾／88
1999／89
2000／95
2001／100
2002／104
2003／109
2004／113
2005／118
2006／124
2007／128
2008／132
2009／138
2010／142
2011／146
2012／151
2013／154
2014／159
年度回顾总结／163
第14章
策略分析／164
趋势过滤有多重要／165
风险均衡有多重要／167
动量周期有多重要／169
排名方法有多重要／171
头寸规模有多重要／173
第15章
随机战胜华尔街／177
标普500交易系统／179
第16章
策略回测／182
数据／183
真实投资组合回测／184
编程语言／185
灵活性／186
多种货币／187
构造回测／187
· · · · · · (收起)
读后感
去年到今年读了几十本讲交易策略的书，这本书可以排的进前三。 这本书完整的讲述了一个交易策略是如何产生的。从动因开始讲述基本思路，从思路落到选股实践，从选股再落实到各股的仓位分配，加上符合逻辑的出场策略。完完整整彻彻底底讲明白了一个真实的交易策略，可以说是纯正...
评分去年到今年读了几十本讲交易策略的书，这本书可以排的进前三。 这本书完整的讲述了一个交易策略是如何产生的。从动因开始讲述基本思路，从思路落到选股实践，从选股再落实到各股的仓位分配，加上符合逻辑的出场策略。完完整整彻彻底底讲明白了一个真实的交易策略，可以说是纯正...
评分去年到今年读了几十本讲交易策略的书，这本书可以排的进前三。 这本书完整的讲述了一个交易策略是如何产生的。从动因开始讲述基本思路，从思路落到选股实践，从选股再落实到各股的仓位分配，加上符合逻辑的出场策略。完完整整彻彻底底讲明白了一个真实的交易策略，可以说是纯正...
评分去年到今年读了几十本讲交易策略的书，这本书可以排的进前三。 这本书完整的讲述了一个交易策略是如何产生的。从动因开始讲述基本思路，从思路落到选股实践，从选股再落实到各股的仓位分配，加上符合逻辑的出场策略。完完整整彻彻底底讲明白了一个真实的交易策略，可以说是纯正...
评分去年到今年读了几十本讲交易策略的书，这本书可以排的进前三。 这本书完整的讲述了一个交易策略是如何产生的。从动因开始讲述基本思路，从思路落到选股实践，从选股再落实到各股的仓位分配，加上符合逻辑的出场策略。完完整整彻彻底底讲明白了一个真实的交易策略，可以说是纯正...
用户评价
深度研究报告，如何正确地“追涨”。动量策略牛市强有效、震荡市弱有效、熊市无效。因此，大势判研是首要任务。只要标普500指数位于200日均线下方，就停止买入，即熊市空仓。大道至简，动量策略给我最大的启发还是“熊市空仓”，因为巨额亏损对复利有着致命的威胁，只要熊市安然无恙，牛市来了谁都能扑腾几下的吧。从“第13章 策略历年回顾”看，动量策略跑赢SP500主要有两个原因：一是2001、2002、2008年回撤小；二是从SP500成分股当中选择标的，其实是指数增强型。事实上，动量策略可以简化一下，省去选股和投资组合再平衡：因为标普500指数是按市值加权，它本质也是动量策略，那么我们只要在200日均线上方持有SP500 ETF，均线下方空仓就可以了。这样就更简单啦！
评分没有任何收获
评分好书，做量化的人需要仔细看看。不要陷入曲线拟合的陷阱中。不管是知乎还是论坛，见过太多模拟交易中夏普3以上的策略。。然而实盘确一个都看不到。。
评分动量指标是排名指标吗，用在A股是不是阶段涨跌幅统计，换手率统计排名靠前？A股题材股都是短期放量大幅拉升，不考虑基本面的交易系统大部分是海市蜃楼，耍花腔……
评分牛市中最有可能发生的事情就是牛市会一直持续下去。
相关图书
本站所有内容均为互联网搜索引擎提供的公开搜索信息，本站不存储任何数据与内容，任何内容与数据均与本站无关，如有需要请联系相关搜索引擎包括但不限于百度，google,bing,sogou 等
© 2025 book.quotespace.org All Rights Reserved. 小美书屋 版权所有