具体描述
It is now virtually impossible to be a successful trader or investor without using the all-important derivative instruments--futures and options. So important are these instruments to the financial structure of worldwide markets that activity on futures and options exchanges now far exceeds trades on the world's stock exchanges. "Futures and Options" provides a no-nonsense overview of the current state of the futures and options markets, and covers these topics: history of the markets; electronic trading and the 24 hour-a-day market; profiles of major futures and options exchanges worldwide; over-the-counter derivatives; hedging, spreading, arbitrage, trading systems and market analysis; technical analysis systems; etc. This indispensable guide will give investors and traders the comfort they need to begin or expand their activities using futures and options contracts.
作者简介
目录信息
读后感
评分
评分
评分
评分
用户评价
这本书就像一次精心策划的环球旅行，它不仅仅是简单的景点介绍，而是深入到每个目的地的文化肌理之中。当我翻开它时，首先吸引我的是其极具洞察力的序言，作者以一种近乎诗意的语言描绘了全球经济的瞬息万变，以及在这个动态环境中，理解和驾驭“未来”与“选择”的必要性。我曾以为金融衍生品会是枯燥乏味的数学公式和复杂的图表堆砌，但这本书完全颠覆了我的认知。它将期权和期货的概念，如同串联起不同地理风貌的航线图，清晰地展示在读者面前。书中对于不同国家和地区市场演变的案例分析，让我仿佛置身于伦敦的交易大厅，感受着磅礴的金融脉搏，又或是漫步在上海的金融区，体会着东方经济的崛起。作者对历史事件与金融工具的巧妙结合，让那些曾经只存在于书本上的经济危机和市场泡沫，变得鲜活而富有教育意义。我特别欣赏书中对不同交易策略的详细剖析，它们并非简单的“是什么”，而是“为什么”和“如何做”，每一个策略的提出都建立在对市场参与者行为的深刻洞察之上。阅读过程中，我经常会停下来，反复咀嚼其中的某些段落，试图将书中的理论与我个人在现实生活中观察到的经济现象联系起来。这本书不仅仅是传授知识，更是在培养一种思维方式，一种在不确定性中寻找确定性，在复杂性中发现简单性的能力。它让我意识到，金融市场并非只有少数精英才能理解的神秘领域，而是一种人人都可以通过学习和实践去掌握的工具。
评分这本书的文字犹如一股清泉，滋润了我对金融世界日益增长的好奇心。它以一种极具条理性的方式，将原本复杂的金融衍生品概念，变得清晰易懂。作者在对期货市场的描述中，并没有回避其内在的波动性，而是将其视为市场价格发现和风险对冲的重要机制。我曾经对期货合约的“交割”环节感到抽象，但本书通过对不同商品期货交割流程的详细介绍，包括仓储、运输和质量检验等环节，让我对其有了切实的感受。在阐述期权时，作者将“时间”和“价值”的关系，比作一株需要悉心照料的花朵。他通过对“时间衰减”的深入分析，解释了期权价值如何随着到期日的临近而逐渐减弱。我尤其喜欢作者对“到期日”的独特视角，它不仅仅是一个数字，更是期权持有者做出最终决策的关键节点。书中对不同期权定价模型的介绍，如Black-Scholes模型，虽然涉及数学公式，但作者通过翔实的解释和辅助图表，让我能够理解其背后的逻辑。它让我明白，金融市场的运作并非偶然，而是建立在严谨的理论和模型之上。阅读这本书，就像是在一次精心设计的学习旅程，每一站都充满了惊喜和启迪。
评分这本书如同一位经验丰富的旅者，向我展示了金融世界的奇妙图景。它并没有简单地罗列金融术语，而是深入浅出地解释了期货和期权背后的逻辑和应用。作者在阐述期货时，并没有局限于交易层面，而是深入探讨了期货市场如何作为经济晴雨表，反映出投资者对未来价格走势的预期。我曾经对期货交易中的“强制平仓”制度感到担忧，本书通过详细的案例分析，解释了保证金制度的运作机制，以及强制平仓是为了保护交易者和市场免受极端损失的必要性。在谈及期权时，作者将“内在价值”和“时间价值”的概念进行了巧妙的区分，并阐释了它们如何共同决定了期权的整体价格。我尤其欣赏作者对“最大亏损”和“最大收益”的讨论，它让期权交易的风险和回报变得可视化。书中对不同期权组合策略的分析，如“多头价差”和“空头价差”，让我看到了金融工具在构建复杂投资策略方面的灵活性。它不仅是一本关于金融衍生品的书，更是一本关于如何在不确定性中寻找确定性的实用指南。
评分初识此书，我并未抱有太多期待，以为又是一本充斥着专业术语而远离实际的书籍。然而，事实证明我错了。它如同一面澄澈的镜子，映照出金融市场的真实面貌，也照亮了我对未来投资的迷茫。作者在开篇就巧妙地引入了“时间”与“价值”的辩证关系，这对于理解期权的时间价值至关重要。我一直对期货合约的定价机制感到好奇，本书通过对“持有成本”、“利率平价”等概念的深入分析，以及对不同市场环境下定价模型的研究，让我豁然开朗。书中对不同资产类别期货的对比分析，例如农产品期货、能源期货和金融期货，展示了它们各自独特的市场逻辑和影响因素，这极大地拓宽了我的视野。我尤其欣赏作者在阐述期权策略时，所展现出的逻辑性和层次感。无论是简单的“买入看涨期权”还是复杂的“跨式套利”，每一种策略的背后都有其明确的逻辑支撑和适用场景。作者还通过引入一些历史上的著名案例，比如股神巴菲特对期权的运用，来佐证其理论的实践价值。阅读过程中，我不仅学习到了知识，更重要的是，我开始尝试将这些知识运用到我自己的投资决策中，虽然过程仍有许多不足，但这种尝试本身就极具价值。这本书的深度和广度都超出了我的预期，它不仅是一本关于金融衍生品的教材，更是一本关于如何理解和应对市场复杂性的指南。
评分这本书给我带来的不仅仅是知识的增益，更是一种思维方式的重塑。它仿佛一位老友，用平实而深刻的语言，讲述着金融世界的奥秘。作者在对期货合约的介绍中，并没有止步于定义，而是深入挖掘了其背后的经济逻辑和历史渊源。我曾一度认为期货市场是投机者的乐园，但通过阅读本书，我认识到它在风险管理和价格发现方面的核心作用。书中对于不同交割月份的期货合约进行详细的比较，并解释了“升水”和“贴水”现象的成因，让我对市场供需关系有了更直观的理解。更让我印象深刻的是，作者在阐述期权时，将“可能性”和“确定性”这两个概念进行了巧妙的结合。他通过生动的案例，阐释了期权赋予持有者的一种“选择权”，而这种选择权本身就具有价值。我尤其喜欢书中对“行权价”和“到期日”这两个关键要素的讨论，它们共同构成了期权价值的核心。作者还对不同类型期权，如欧式期权和美式期权，进行了区分，并分析了它们在交易和风险管理上的差异。阅读本书的过程，就像是在一次精心设计的探险，每一次翻页都可能发现新的宝藏。它让我重新审视了自己在金融市场中的定位，并激发了我深入探索的动力。
评分坦白说，我一开始是被这本书极具吸引力的封面所吸引，但随之而来的内容，则让我感受到了更为深刻的震撼。它如同一个精密的仪器，能够精确地解析金融市场的运作规律。作者在介绍期货时，并没有局限于理论的陈述，而是深入探讨了期货市场在宏观经济调控中的作用，以及它如何影响着大宗商品的价格和企业的生产成本。我曾经对期货的“保证金交易”制度感到困惑，本书通过详细的案例分析，解释了保证金在降低交易门槛和放大潜在收益/损失方面的双重作用，以及相关的风险控制措施。在谈及期权时，作者更是将“不确定性”转化为“机遇”的哲学思想贯穿其中。他通过对“无套利定价”原理的讲解，让我理解了期权价格的形成并非随心所欲，而是遵循着严格的数学模型。我特别欣赏作者对“隐含波动率”的深入剖析，它如同一个预言家，预示着市场对未来价格波动幅度的预期。书中对不同期权策略的介绍，如“备兑看涨期权”和“保护性看跌期权”，让我看到了金融工具在实际应用中的强大力量。它不仅仅是一本关于金融衍生品的书，更是一本关于如何在不确定性中做出明智决策的书。
评分我一直认为，能够真正打动人心的著作，一定是那些能够触及个体经验，并与之产生共鸣的作品。这本书恰好就是如此。它如同一个智慧的引路人，带领我探索金融市场的广阔天地。作者在开篇对全球经济格局的宏观分析，为理解期货和期权的运作奠定了坚实的基础。我曾对期货市场中的“套利交易”感到好奇，本书通过对“基差交易”和“跨市场套利”的深入剖析，让我理解了市场价格差异背后蕴含的获利机会，以及套利者如何帮助市场恢复均衡。在谈及期权时，作者将“风险管理”的理念融入其中，详细阐述了期权在规避价格波动风险方面的独特优势。我尤其欣赏作者对“对冲比率”的讲解，它如同一个精确的导航仪，帮助交易者管理风险敞口。书中对不同交易者角色的刻画，如套期保值者、投机者和套利者，以及他们各自在市场中的作用，让我对市场参与者的动态有了更全面的认识。它让我意识到，金融市场并非一个静态的场所，而是一个充满生命力的动态生态系统。这本书的语言风格非常流畅自然，它没有刻意使用晦涩的专业术语，而是用一种亲切而富有洞察力的方式，将复杂的金融概念传递给读者。
评分我一直认为，真正有价值的书籍，是那些能够引导读者进行深入思考，并激发探索欲望的作品。这本《Futures and Options》无疑就是这样一本书。它如同一个详尽的地图集，带领我认识金融市场的各个角落。作者在对期货市场的描述中，并没有回避其内在的复杂性，而是将其视为一个能够反映市场参与者集体智慧的平台。我曾对期货交易中的“交割方式”感到好奇，本书通过对不同商品期货实物交割和现金交割的详细介绍，让我理解了它们在实际操作中的差异和影响。在谈及期权时，作者将“不确定性”转化为“机遇”的哲学思想贯穿其中。他通过对“波动率微笑”和“波动率偏斜”现象的深入分析，让我理解了市场对不同行权价期权价格的差异化预期。我尤其欣赏作者对“对冲”理念的深度探讨，它不仅仅是简单的风险规避，更是一种在不确定性中寻找确定性的策略。书中对不同期权组合策略的介绍，如“蝶式价差”和“秃鹰式价差”，让我看到了金融工具在构建精细化投资组合方面的强大能力。它让我重新认识到，金融衍生品并非高不可攀的工具，而是可以通过学习和实践去掌握的财富创造利器。
评分我一直对那些能够触及事物本质的著作情有独钟，而这本《Futures and Options》无疑就是这样一部作品。它没有空泛的理论说教，而是从最基础的概念入手，层层递进，引导读者一步步构建起对金融衍生品的全面认知。我最先被吸引的是书中对“风险对冲”的生动解读。作者通过一个个贴近生活的比喻，将那些看似高深的对冲工具，比如股指期货和商品期权，解释得淋漓尽致。我曾为自己理解期货的交割机制而困扰，但书中对不同类型期货合约的详细解释，包括它们的标准化程度、交割月份以及实物交割与现金交割的区别，彻底消除了我的疑虑。更有趣的是，作者在讲述期权时，将买卖双方的角色、期权的内涵价值与时间价值，比作一场充满策略博弈的棋局。每一步棋的落下，都可能带来截然不同的结局。我尤其喜欢作者对“波动率”这一概念的深入探讨，它不再是一个抽象的数字，而是市场情绪和未来不确定性的一个生动写照。通过阅读本书，我开始能够更敏锐地捕捉市场中的细微变化，并尝试理解这些变化背后所蕴含的潜在机遇和风险。这本书的语言风格非常独特，它既有学者的严谨，又不失大众的亲切，仿佛一位经验丰富的导师，耐心地解答你每一个疑问，引导你走出认知的迷雾。
评分这本《Futures and Options》给我带来的不仅仅是知识的获取，更是一种思维的启迪。它如同一个精密的齿轮，将看似杂乱的市场信息，巧妙地串联起来。作者在对期货市场的介绍中，并没有止步于定义，而是深入挖掘了期货市场在价格发现机制中的关键作用。我曾对期货市场中的“期限结构”感到困惑，本书通过对不同到期月份期货合约价格关系的分析，解释了“升水”和“贴水”现象，以及它们所反映的市场预期。在谈及期权时，作者将“风险对冲”的艺术展现得淋漓尽致。他通过生动的案例，阐述了期权如何帮助企业规避原材料价格波动风险，以及投资者如何利用期权保护投资组合。我尤其欣赏作者对“到期日”的独特思考，它不仅仅是一个时间节点，更是期权持有者做出最终决策的关键。书中对不同期权定价模型的引入，如Bjerksund-Stensland模型，虽然涉及数学推导，但作者通过清晰的解释和图示，让我能够理解其在美式期权定价中的应用。它让我明白，金融市场的波动并非无迹可寻，而是遵循着内在的逻辑和规律。
评分 评分 评分 评分 评分相关图书
本站所有内容均为互联网搜索引擎提供的公开搜索信息，本站不存储任何数据与内容，任何内容与数据均与本站无关，如有需要请联系相关搜索引擎包括但不限于百度，google,bing,sogou 等
© 2026 book.quotespace.org All Rights Reserved. 小美书屋 版权所有